یونی سواپ چیست؟ آموزش کامل کار با محبوب ترین صرافی غیرمتمرکز!

یونی سواپ چیست؟ آموزش کامل کار با محبوب ترین صرافی غیرمتمرکز!

یونی سواپ (Uniswap) نشانه حاکمیتی برای صرافی غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال است. برای اینکه بفهمیم چطور کار می‌کند و آیا توکن ارزش خرید دارد، ابتدا باید صرافی‌های غیرمتمرکز یا DEX را بشناسیم.

مبانی یونی سواپ (Uniswap) در ارزهای دیجیتال

کاری که انجام می‎دهد : UNI توکن صرافی غیرمتمرکز مبتنی بر ارز دیجیتال اتریوم به نام Uniswap است. این یک نشانه حاکمیتی است، بنابراین مالکان می‎توانند در تصمیم‎گیری در مورد نحوه اجرای پلتفرم شرکت کنند.

تیم مدیریت : Uniswap توسط "هیدن آدامز"، مهندس سابق زیمنس تاسیس شد.

تاریخ راه اندازی : صرافی غیرمتمرکز در سال 2018 تجارت خود را آغاز کرد و یونی سواپ توکن خود را در سپتامبر 2020 راه اندازی کرد.

ارزش بازار : 11.3 میلیارد دلار (CoinMarketCap، ژوئیه 2021).

در دسترس بودن : اکثر صرافی‎های اصلی ارزهای دیجیتال ایالات متحده آن را دارند.

صرافی‌ غیرمتمرکز چگونه کار می‏کند ؟

دو نوع اصلی از مبادلات ارزهای دیجیتال وجود دارد : متمرکز و غیرمتمرکز. اگر در زمینه سرمایه‎گذاری در حوزه کریپتو نسبتاً تازه‎کار هستید، احتمالاً با صرافی های متمرکز مانند Coinbase یا Gemini آشنایی بیشتری دارید.

صرافی های متمرکز به عنوان واسطه‎ای برای تسهیل خرید و فروش عمل می‎کنند. اکثر آنها الزامات شناخت مشتری (KYC) را دارند، بنابراین کاربران باید هویت خود را با ارسال اطلاعات شخصی تأیید کنند. بسیاری از کیف پول‌ سخت افزاری استفاده می‌کنند، به این معنی که سرمایه‌گذاران می‌توانند دارایی‌های رمزنگاری خود را در صرافی رها کنند و اغلب تعداد نسبتاً محدودی سکه در دسترس برای ترید دارند.

صرافی غیرمتمرکز مانند Uniswap واسطه ندارند. معامله‎گران می‎توانند توکن‎ها را مستقیماً با یکدیگر مبادله کنند. DEX ها از قراردادهای هوشمند برای تسهیل معاملات استفاده می‎کنند و از کیف پول سخت افزاری استفاده نمی کند. و به جای سفارشات سنتی‎تر با خریدار و فروشنده، اکثر DEX ها از استخرهای نقدینگی استفاده می‎کنند.

استخرهای نقدینگی حاوی جفت ارزهای دیجیتال قابل معامله هستند. به عنوان مثال، یک سرمایه‎گذار ممکن است ارز اتریوم (ETH) و یونی سواپ را در یک استخر نقدینگی در Uniswap قرار دهد. سپس هر بار که افراد ETH را با UNI یا UNI را با ETH مبادله می‌کردند، درصدی از کارمزدهای معاملاتی را دریافت می‎کردند. کاربران یونی سواپ می‎توانند با ارائه نقدینگی در پلتفرم UNI کسب کنند.

یکی از راه‌های کسب سود از مالکیت UNI این است که آن را با این باور نگه دارید که قیمت در بلندمدت افزایش می‌یابد. اما اگر قصد خرید آن را دارید، منطقی است که درک کنید که چگونه می‌توانید سود کسب کنید.

درک محیط رقابتی در صرافی غیرمتمرکز برای ارزهای دیجیتال

با هر سرمایه‌گذاری، باید ارزیابی کنید که چگونه در مقابل رقبا قرار می‎گیرد. صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ یکی از DEX های برتر است، اما ارزش دیدن آن را نیز دارد:

·         سوشی تعویض (SUSHI)

·         1 اینچ (1 اینچ)

پلتفرم ها مشابه هستند و دارای کد منبع باز است، چندین مورد از آنها بر اساس یک کد هستند. زمینه های اصلی تفاوت کارمزدهای معاملاتی، تعداد توکن های قابل معامله و تعداد کاربران است.

دو موضوعی که باید در مورد همه DEX ها بدانید، مقررات و هزینه های گاز است:

هزینه های گاز با کارمزد معاملات متفاوت است. کارمزدهای معاملاتی در اکثر DEXها حداقل هستند، اما کارمزدهای گاز - ETH که برای انجام تراکنش در شبکه ارز اتریوم می‎پردازید، واقعاً می‎تواند افزایش یابد. به عنوان مثال، برای مبادله 70 دلاری ETH به UNI در یونی سواپ در زمان نوشتن، باید بیش از 10 دلار هزینه گاز ارز اتریوم پرداخت شود. PancakeSwap روی زنجیره هوشمند Binance اجرا می‌شود که شلوغی کمتری دارد و هزینه‌های کمتری برای سوخت دریافت می‌کند.

مقامات ممکن است DEX ها را سرکوب کنند. مقررات موضوعی داغ در حال حاضر است، زیرا مقامات به دنبال راه‎هایی برای کنترل صنعت گسترده‎ای هستند که ارزهای دیجیتال است. یک نگرانی این است که چگونه از پولشویی از طریق معاملات ناشناس جلوگیری کنیم، که می‎تواند تأثیر زیادی بر DEX ها داشته باشد.

صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ در ایالات متحده مستقر است و در حال حاضر، ساکنان ایالات متحده می‌توانند در این پلتفرم معامله کنند. این یک مزیت بزرگ نسبت به سایر DEXهایی است که در ایالات متحده مجاز نیستند. همچنین اخیراً یک ارتقاء نسخه 3 را راه‎اندازی کرده است که دارای ویژگی به نام نقدینگی متمرکز است. این به سرمایه‎گذاران امکان می‎دهد محدوده قیمت نقدینگی خود را تعیین کنند بنابراین می‎توانید فقط زمانی که ارز اتریوم ارزش بیشتری داشته باشد، نقدینگی UNI-ETH را ارائه دهید. این به آن مزیت دیگری در بازار می‎دهد، زیرا کد برای دو سال اول منحصر به فرد یونی سواپ است.

آیا باید صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ را بخرید؟

همانطور که از موارد بالا می بینید، Uniswap (UNI) کارهای زیادی برای آن دارد. حتی شایعاتی وجود دارد که ممکن است با رابین‌هود وارد همکاری شود، اگرچه مشخص نیست که چه شکلی ممکن است داشته باشد.

مانند بسیاری از ارزهای رمزنگاری شده، قیمت UNI از زمان رسیدن به بالاترین قیمت تاریخ 44.97 دلار در 3 می به میزان قابل توجه‎ی کاهش‎یافته است. طبق داده‎های CoinMarketCap، آن را با 19.25 دلار معامله می‎کند.

همه ارزهای دیجیتال سرمایه‎گذاری با ریسک بالایی هستند. آنها نه تنها بی ثبات هستند، به این معنی که می‌توانند ضررهای سنگین و همچنین دستاوردهای چشمگیر را ببینند، بلکه این یک صنعت بسیار جدید است که ما هنوز نمی‎دانیم چگونه ظاهر می‎شود.

به عنوان یک سرمایه‎گذار، مهم است که در مورد اینکه آیا یونی سواپ می‎تواند در بلندمدت عملکرد خوبی داشته باشد یا خیر. اینکه آیا شما با ریسک‎های موجود راحت هستید یا خیر فکر کنید. علاوه بر این، از خود بپرسید که آیا فکر می‎کنید می‎تواند بهتر از سایر فرصت‎های سرمایه ‎گذاری عمل کند یا خیر.

خرید و فروش کریپتو در یک صرافی غیرمتمرکز :

صدها پلتفرم در سرتاسر جهان در انتظار دسترسی شما به هزاران ارز دیجیتال هستند. برای پیدا کردن موردی که برای شما مناسب است، باید تصمیم بگیرید که چه ویژگی‎هایی برای شما مهم است.

برای کمک به شما در شروع کار، کارشناسان مستقل ما گزینه‌هایی را بررسی کرده‌اند تا برخی از بهترین صرافی‌های ارزهای دیجیتال را برای سال 2021 برای شما به ارمغان بیاورند. فهرست را در اینجا بررسی کنید و امروز سفر ارز دیجیتال خود را آغاز کنید.

نحوه عملکرد صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ :

Uniswap در دو قرارداد هوشمند اجرا می‎شود. قرارداد «مبادله» و قرارداد «کارخانه». این قراردادها برنامه‎های کامپیوتری اتوماتی هستند که به منظور انجام عملکردهای خاص در صورت رعایت شرایط خاص طراحی شده‌اند. در این مثال، قرارداد هوشمند کارخانه برای افزودن توکن‌های جدید به پلتفرم استفاده می‌شود و قرارداد مبادله همه مبادله توکن‌ها یا «معاملات» را تسهیل می‌کند. هر ارز توکن تاثیرگذاری از ERC20 را می توان با دیگری در پلتفرم به روز شدهیونی سواپ ویرژن 2 ارزیابی کند.

پروتکل نقدینگی خودکار

روش یونی سواپ برای حل مشکل نقدینگی مبادلات متمرکز از طریق یک پروتکل نقدینگی اتومات است. این کار با تشویق افراد به معامله در بورس برای تبدیل شدن به ارائه دهندگان نقدینگی (LP) عمل می‌کند: کاربران Uniswap پول خود را با هم جمع می‎کنند تا صندوقی ایجاد کنند که برای اجرای همه معاملاتی که در پلتفرم انجام می‎شود، استفاده می‎شود. هر توکن لیست شده دارای استخر مخصوص به خود است که کاربران می‎توانند در آن مشارکت داشته باشند، و قیمت هر توکن با استفاده از یک الگوریتم ریاضی که توسط رایانه اجرا و محاسبه می شود.

با استفاده از این سیستم، خریدار یا فروشنده مجبور نیست برای تکمیل معامله منتظر ظاهر شدن طرف مقابل باشد. باید بدانید که علاوه بر این، آن‌ها توانایی انجام هر معامله‌ای را فوراً با قیمت مشخص را دارند، مشروط بر اینکه نقدینگی کافی در استخر خاص برای تسهیل آن وجود داشته باشد.

در ازای قرار دادن وجوه خود، هر LP می‌تواند یک توکن دریافت کند که نشان دهنده سهم سهام در استخر است. به عنوان مثال، اگر شما 10000 دلار به یک استخر نقدینگی که در مجموع 100000 دلار دارد کمک کنید، 10٪ از آن استخر را یک توکن دریافت خواهید کرد. این توکن را می‎توان برای سهمی از کارمزد معاملات بازخرید کرد. یونی سواپ برای هر معامله‎ای که در پلتفرم انجام می‎شود، کارمزد ثابت 0.30٪ از کاربران دریافت می‎کند و به طور خودکار آن را به ذخیره نقدینگی ارسال می‎کند.

هر زمان که یک ارائه‌دهنده نقدینگی تصمیم می‌گیرد که می‌خواهد خارج شود، بخشی از کل کارمزد را از ذخیره نسبت به مبلغ سهام خود در آن استخر دریافت می‌کند. رمزی که آنها دریافت کردند و سابقه‎ای از سهامی که آنها بدهکار هستند را نگه می‎دارد، سپس از بین می‎رود.

پس از ارتقاء Uniswap v.2، کارمزد پروتکل جدیدی معرفی شد که می‌توان آن را از طریق رای جامعه روشن یا خاموش کرد و اساساً 0.05٪ از هر 0.30٪ کارمزد معاملاتی را به صندوق صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ برای تأمین مالی توسعه آینده ارسال می‌کند. در حال حاضر، این گزینه کارمزد خاموش است، با این حال، اگر روزی روشن شود، به این معنی است که LP ها شروع به دریافت 0.25٪ از کارمزد معاملات استخر خواهند کرد.

نحوه تعیین قیمت توکن در صرافی غیرمتمرکز

از قسمت‎های مهم این سیستم مشخص نمودن قیمت و ارزش هر توکن است. این قیمت‎گذاری توسط خریداران و فروشندگان در دو سطح بالا و پایین قیمت مشخص می‎شود. ولی صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ از سیستم خودکار برای قیمت‎گذاری انجام می‎دهد. این روش جایگزین برای تعدیل قیمت دارایی بر اساس عرضه و تقاضای آن از یک معادله ریاضی طولانی مدت استفاده می‎کند. با افزایش و کاهش قیمت یک سکه بسته به نسبت تعداد سکه‎ها در استخر مربوطه کار می‎کند.

توجه به این نکته مهم است که هر زمان که شخصی یک توکن ERC-20 جدید به Uniswap اضافه می‎کند، آن شخص باید مقدار مشخصی از توکن ERC-20 انتخابی و مقدار مساوی توکن ERC-20 دیگر را برای شروع استخر نقدینگی اضافه کند.

برای محاسبه قیمت هر توکن می توانید از معادله زیر استفاده کنید.

محاسبه قیمت هر توکن x*y=k

مقدار توکن A= x

مقدار توکن B= y.

K = مقدار ثابت است

به عنوان نمونه : شخصی می‎خواهد پیوند زنجیره‎ای را با اتریوم با استفاده از استخر اتر ترید کند. شخص تعداد زیادی به استخر اضافه می‎کند که نسبت LINK در استخر به ارز دیجیتال اتریوم را بالا می‎برد. از آنجایی که مقدار K باید ثابت بماند، به این معنی است که هزینه ارز دیجیتال اتریوم بالا می‌رود در حالی که هزینه پیوند در استخر کاهش می‌یابد. بنابراین هرچه باب لینک بیشتری وارد کند، اتریوم کمتری در ازای دریافت می‎کند، زیرا قیمت آن افزایش می‎یابد.

باید گفت اندازه استخر نقدینگی تعیین کننده است که قیمت توکن‌ها در طی معامله چه میزان باید تغییر نماید. در واقع هر اندازه پول بیشتری به عنوان نقدینگی در استخر موجود باشد، معاملات بزرگتر بدون کم شدن قیمت، راحت تر انجام خواهد شد.

معامله‎گران آربی‎تراژ جزء ضروری اکوسیستم Uniswap هستند. اینها معامله‎گرانی هستند که در یافتن اختلاف قیمت در چندین صرافی غیر متمرکز تخصص دارند و از آنها برای تضمین سود استفاده می‎کنند. به عنوان مثال، اگر بیت کوین در کراکن به قیمت 35500 دلار و بایننس با قیمت 35450 دلار معامله می‎شد، می‎توانید بیت کوین را در بایننس بخرید و آن را در کراکن بفروشید تا سود آسانی کسب کنید. اگر با حجم زیاد انجام شود، می‌توان سود قابل توجه‎ی با ریسک نسبتاً کم به دست آورد.

 

کاری که معامله‌گران آربیتراژ در صرافی غیر متمرکز Uniswap انجام می‌دهند این است که توکن‌هایی را بیابند که بیشتر یا پایین تر از میانگین قیمت بازارشان معامله می‌شوند. در نتیجه معاملات بزرگ ایجاد عدم تعادل در استخر و کاهش یا افزایش قیمت و خرید یا فروش آن‌ها بر اساس آن است. آنها این کار را تا زمانی انجام می‎دهند که قیمت توکن مطابق با قیمت سایر صرافی ها متعادل شود و دیگر سودی حاصل نشود. این رابطه هماهنگ بین سیستم سازندگان بازار خودکار و معامله‌گران آربیتراژ چیزی است که قیمت توکن Uniswap را با بقیه بازارها مطابقت می‌دهد.

نحوه استفاده از Uniswap

شروع کار با صرافی غیرمتمرکز یونی سواپ نسبتاً ساده است، با این حال، باید مطمئن شوید که قبلاً یک کیف پول سخت افزاری با پشتیبانی ERC-20 مانند MetaMask، WalletConnect، کیف پول آنلاین Coinbase، Portis یا Fortmatic دارید.

جمع بندی

هنگامی که یکی از آن کیف پول ها را دارید، باید ارز اتریوم را به آن اضافه کنید تا در Uniswap معامله کنید و هزینه سوخت را بپردازید. به این صورت کارمزد تراکنش‎های ارز اتریوم می‎گویند. بسته به اینکه چند نفر از شبکه استفاده می‎کنند، پرداخت‎های سوخت از نظر قیمت متفاوت است. اکثر سرویس‌های کیف پول سازگار با ERC-20 هنگام پرداخت از طریق بلاک چین ارز اتریوم سه انتخاب را در اختیار شما قرار می‌دهند: آهسته، متوسط ​​یا سریع. آهسته ارزان‎ترین گزینه است، سریع گران‎ترین گزینه است و متوسط ​​جایی در این بین است. این تعیین می‎کند که تراکنش شما با چه سرعتی توسط ماینرهای شبکه ارز اتریوم پردازش می‎شود.