آشنایی با نهنگ بیت کوین و نحوه ترید آن

 آشنایی با نهنگ بیت کوین و نحوه ترید آن

نهنگ بیت‌کوین اصطلاحی است که در حوزه ارز‌های دیجیتال شنیده‌اید. نهنگ بیت‌کوین به چه معنا است.؟ نهنگ بیت‌کوین یا وال بیت‌کوین کاربرانی هستند که حجم بالایی از بیت‌کوین را در اختیار دارند. در 10 کیف پول دیجیتال، 6 درصد ارز دیجیتال بیت‌کوین ذخیره شده است. این 6 درصد دارایی دیجیتال بیت‌کوین در اختیار نهنگ بیت‌کوین است. نهنگ‎ها با خرید و فروش ارز دیجیتال در بازار باعث ایجاد موجی جدید در بازار ارز دیجیتال می‌شوند. در خبر‌های مربوط به ارز دیجیتال در مورد سرمایه‌گذاری اشخاص مشهور و معروف جهان در خصوص خرید بیت‌کوین و افزایش قیمت بیت‌کوین شنیدید. همچنین در مورد اینکه با فروش بیت‌کوین توسط این افراد مشهور و معروف، قیمت بیت‌کوین کاهش یافته مواجه شدید. به این افراد در حوزه ارز‌های دیجیتال نهنگ‌های بیت‌کوین گفته می‌شود. زیرا خرید و فروش آنها بر موج به وجود آمده در این بازار تاثیر زیادی دارد. در این مقاله در مورد نهنگ‌های بیت‌کوین و تاثیر خرید و فروش آنها در بازار بیت‌کوین و ارز دیجیتال پرداخته شده است.

 

نهنگ بیت کوین

در حالت تئوری دارایی‌های دیجیتال در حال ایجاد شرایط یکسان برای همه افراد هستند. اما در واقعیت در شبکه توزیع شده مانند بیت‌کوین، نفوذ و تاثیر بر شرکت‌ها و افراد مشهور و معروف تاثیر مستقیم بر نوسان قیمت بیت‌کوین و ارز‌های دیجیتال دارد. این اشخاص با نفوذ، نهنگ‌ها هستند. این نهنگ‎‌های BTC باعث تاثیر قرار دادن بازار ارز‌های دیجیتال می‌شوند. در صورتی که بر طبق رفتار‌های یک نهنگ قیمت بیت‌کوین کاهش یا افزایش یابد، نشان‌دهنده نفوذ و قدرت نهنگ است. برطبق گزارش اعلام شده توسط وب سایت بیت اینفوچارس در 10 کیف پول دیجیتال بیت‌کوین تقریبا 50 میلیارد دلار یعنی 6 درصد کل بیت‌کوین موجود در گردش بازار ارز دیجیتال وجود دارد. این کیف‌های پول دیجیتال تحت نظارت مدیران خود قرار دارند. در مقابل تقریبا 15 درصد کل بیتکوین به ارزش124 میلیارد دلار بازار ارز دیجیتال در 100 کیف پول بیت‌کوین ذخیره شده است.

 

با توجه به ماهیت آدرس بیت‌کوین و طراحی آن، هویت و مشخصات کاربران شبکه بیت‌کوین قابل شناسایی نیست. در نتیجه استفاده از مهندسی معکوس و شناسایی هویت کیف پول‌های دیجیتال تاثیر ‌گذار بر بازار بیت‌کوین راحت نیست. اما شناسایی آن  نیز غیر ممکن نیست. برطبق تحقیقات در خصوص هویت و فعالیت نهنگ‌های بیت‌کوین می‌توان نهنگ‌ها را به 4 گروه صرافی‌های ارز دیجیتال، موسسات، اشخاص و ساتوشی ناکاموتو تقسیم نمود.

صرافی‌ها

در سال‌های اخیر صرافی‌های ارز دیجیتال ذخیره بیت‌کوین را افزایش داده اند. ذخیره btc در این صرافی‌ها، آنها را تبدیل به بزرگ‌ترین صاحبان بیت‌کوین در بازار ارز دیجیتال کرده است. برای افزایش نقدینگی و تعداد معاملات خود بیت‌کوین را در سطح بالا ذخیره می‌کنند. در سال 2019 سایت آنالیست تحلیلی را انجام داد. بر طبق این تحلیل 6.7 درصد از بیت‌کوین‌ها در کیف پول‌های دیجیتالی متعلق به صرافی‌های ارز دیجیتال ذخیره شده اند. با عنوان مدرک از این کیف پول‌ها 4 کیف پول دیجیتال از6 کیف پول متعلق به صرافی بیتفینکس، بایننس و اوکی اکسچنج است.

مؤسسات

یکی از نهنگ‌های بیت‌کوین که در بازار ارز دیجیتال تاثیر دارند، موسسات یا شرکت‌های انتفاعی به عنوان صندوق مدیریت سرمایه و به نمایندگی از سرمایه‌گذاران در این بازار فعالیت دارند. شرکت مدیریت دیجیتال گری اسکیل یکی از بزرگ‌‌ترین دارندگاه بیت‌کوین است. این شرکت زیرمجموعه شرکت دیجیتال کارنسی گروپ است.  ارزش دارایی بیت‌کوین این شرکت در حدود بیشتر از 3 درصد ارزش فعلی بازار ارز دیجیتال به مبلغ 29 میلیارد دلار بیتکوین است. در حال حاضر بزرگ‌ترین صندوق بیت‌کوین جهان با ارزش دارایی 654600 بیت‌کوین، صندوق گری اسکسل بیت‌کوین ترا است.

 

اشخاص

یکی دیگر از نهنگ‌های بیت‌کوین در بازار ارز دیجیتال، اشخاص هستند. اشخاص مشهور و معروف به وسیله سرمایه‌ گذاری در بازار بیت‌کوین سرمایه به دست آوردند. این اشخاص زمانی که ارزش بیت‌کوین پایین‌تر از ارزش فعلی آن بود با سرمایه‌گذاری در این بازار سود زیادی کسب کردند. یکی از اشخاص مشهور نهنگ بیت‌کوین برادران کامرون و تایلر وینکلواس هستند. این دو بنیان‌گذاران صرافی ارز دیجیتال جمینای هستند که در حوزه بیت‌کوین در سال 2013 در حدود 11 میلیون دلار سرمایه‌گذاری نمودند. در آن موقع قیمت بیت‌کوین در معاملات 141 دلار بود.  با این مبلغ آنها حدود 78000 بیت‌کوین خریداری کردند. در حال حاضر ارزش 78000 بیت‌کوین در حدود 3.5 میلیارد دلار است. یکی دیگر از نهنگ‌های بیت‌کوین تیم دریپر سرمایه‌گذار آمریکایی است. وی زمانی که قیمت بیت‌کوین 632 دلار بود، در حدود 29656 بیت‌کوین خریداری نمود. وی این بیت‌کوین‌ها را از حراجی FBI ، بیت‌کوین‌های توقیف شده سیلک رود خریداری کرد.  در حال حاضر ارزش دارایی بیت‌کوین وی در حدود یک میلیارد دلار است. همچنین مدیرعامل دیجیتال کارنسی گروپ نیز در آن حراج در حدود 48000 بیت‌کوین خریداری کرد که در حال حاضر ارزش آن معادل 2 میلیارد دلار است.

 

ساتوشی ناکاموتو

بنبان‌گذار بیت‌کوین ساتوشی ناکاموتو است. برطبق گزارش اعلام شده ازطررف سرجیو دمیان لرنو یکی از محققین حوزه ارز دیجیتال، ناکاموتو از ژانویه و ژوییه سال 2009 بیشتر از یک میلیون بیت‌کوین استخراج نمود. اکنون کیف پول دیجیتالی که یک میلیون بیت‌کوین داشته باشد، وجود ندارد،  اما بر طبق این تحقیق در حدود 1.8 میلیون بیت‌کوین از همان اول در شبکه تولید شده است و تقریبا 63 درصد این بیت‌کوین هنوز خرج نشده است. در صورتیکه تمام این بیت‌کوین‌ها متعلق به ناکاموتو باشد، ارزش بیت‌کوین وی بیشتر از 40 میلیارد دلار است. بعضی از نهنگ‌ها مانند ساتوشی ناکاموتو ناشناس هستند. از 100 آدرس برتر بیت‌کوین در حدود 64 آدرس هیچ بیت‌کوینی  برداشت یا منتقل نشده است. یکی از این کیف پول‌های دیجیتال، کیف پول سرد بایننس با 288126 بیت‌کوین با ارزشی معادل 13 میلیارد دلار است.

معاملات نهنگ‌های بیت کوین در بازار

یکی از موضوعات مهم در خصوص نهنگ‌ها این است که زمانی که نهنگ‌ها در بازار ارز دیجیتال معاملات خرید و فروش انجام می‌دهند، چه تاثیری بر بازار دارد. در ابتدای مقاله بیان شد که نهنگ‌ها به دلیل اینکه حجم بالایی از بیت‌کوین‌ها در اختیار آنها است، تاثیر قدرتمندی بر بازار ارز دیجیتال دارند. خرید و فروشی که توسط این افراد انجام می‌شود، موج شدید در بازار ایجاد می‌کنند. شرکت‌های بزرگ باید در خرید دقت داشته باشند و باعث افزایش قیمت در بازار ارز دیجیتال نشوند. زیرا به دلیل اینکه قصد خرید دارند، باعث افزایش قیمت و ضرر برای آنها می‌شود. مثال، شرکتی  مانند مایکرواستراتژی را در نظر بگیرید که 105 هزار بیت‌کوین در حدود 4.7 میلیارد دلار در اختیار دارد. مدیر عامل این شرکت اعلام کرد که از استراتژی خرید کلان استفاده می‌کند. با استفاده از این استراتژی در حدود 20000 بیت‌کوین در معاملات کوچک خریداری نمود. سیلور گزارش نمود که  در 74 ساعت معامله  با تعداد 88617 معامله انجام داده است. این شرکت با استفاده از این استراتژی در 74 ساعت  با کاهش یک  تا 2 درصدی قیمت، 30 تا 50 میلیون دلار بیت‌کوین خریداری کرده است. همان طور که در سفارشات بزرگ، قیمت به سرعت افزایش می‌یابد. در سفارش فروش بزرگ نیز بر خلاف این قیمت با سرعت افت می‌کند. در صورتی که فروشندگان بیت‌کوین را به پول نقد و ارز‌های دیگر تبدیل کنند، باعث کاهش نقدینگی و افزایش معاملات در این بازار می‌شود. این عمل باعث شکل‌گیری نوسان نزولی و افت قیمت بیت‌کوین می‌شود. در نتیجه سرمایه‌گذاران خرد با حجم بالای سفارشات و افت قیمت با خطر مواجه می‌شوند و دارایی‌های خود را می‌فروشند. همه این موارد باعث افت قیمت بیت‌کوین در بازار ارز دیجیتال می‌شود.

نهنگ‌ های بیت کوین دقیقاً چگونه معامله می‌کنند؟

نهنگ‌های بیت‌کوین برای معامله در بازار ارز دیجیتال از چند روش استفاده می‌کنند. هر یک از این روش‌ها دارای رویکردی متفاوت براساس شرایط  بازار ارائه می‌کند. این روش‌ها شامل موارد ذیل است.

معامله خارج از صرافی (OTC)

یکی از روش‌های معامله نهنگ‌های بیت‌کوین، معامله خارج از صرافی یا کارگزاری است. خرید و فروش خارج از صرافی ارز دیجیتال، قراردادی دو جانبه است. در اینجا خریدار و فروشنده بدون واسطه در خصوص نحوه تسویه و معاملات با هم توافق می‌کنند. بانک‌های سرمایه‌گذاری نیز از معاملات CTO یا همان معاملات خارج از صرافی استفاده می‌کنند. بانک‌ها برای  تراکنش‌ها با حجم زیاد و برای برقراری ارتباط مستقیم با مشتریان خود از این روش استفاده می‌کنند. صرافی‌های متمرکز مانند هوبی و بایننس از معاملات خارج از صرافی برای برقراری ارتباط خریداران و فروشندگان در معاملاتی که ارش بالایی دارند استفاده می‌کنند.  این معاملات خصوصی هستند. اشخاصی که از این معاملات استفاده می‌کنند، باید قرارداد‌های عدم افشا را رعایت نمایند.

معامله کیف پول به کیف پول

معاملات خارج از صرافی در بین نهنگ‌ها به وسیله کیف پول دیجیتال انجام می‌شود. این معاملات خصوصی هستند و به نقدینگی صرافی‌ها نیازی نیست. همچنین تاثیر زیادی بر قیمت بازار ندارند. به معاملاتی که به وسیله کیف پول دیجیتالی انجام می‌شود، توجه زیادی نمی‌شود. اما در سیستم‌هایی مانند  Whale Alert به صورت عمومی استفاده می‌شود. آنها تاثیر زیادی یر قیمت‌ها در مدت کوتاه ندارد. زیرا دلیل جابجایی این وجوه مشخص نیست.

معامله کیف پول به صرافی

صرافی‌های ارز دیجیتال در بازار نقدینگی قابل توجهی ایجاد می‌کنند. در نتیجه قسمت اساسی و بنیادی در حوزه ارز‌های دیجیتال انتقال بیت‌کوین از کیف پول به صرافی است. نهنگ‌هایی که از کیف پول دیجیتال انتقال به صرافی انجام می‌دهند به قصد فروش یا معامله است. شرکت‌هایی مانند گلس نود برای تجزیه و تحلیل داده‌ها، اثرات کیف پول حاوی حداقل 1000 بیت‌کوین را در نظر می‌گیرند. انتقال چند صد میلیون دلار بیت‌کوین از کیف پول به صرافی اتفاق معمولی نیست. اما باعث وحشت معامله‌گران در بازار ارز دیجیتال شود. در نتیجه معامله‌گران بیت‌کوین خود را به فروش می‌رسانند و باعث کاهش قیمت بیت‌کوین می‌شوند.

معامله صرافی به کیف پول

کیف پول دیجیتال دارای امنیت بالایی برای نگهداری دارایی‌های دیجیتال است. بسیاری از نهنگ‌ها دارایی خود را در کیف پول سرد و دستگاه سخت افزاری که آفلاین است ذخیره می‌کنند. با خروج بیت‌کوین ازصرافی‌های ارز دیجیتال و انتقال به کیف پول سرد قیمت بیت‌کوین افزایش می‌یابد. با خروج حجم بالایی از بیت‌کوین ازصرافی‌ها، باعث افزایش تقاضا در این بازار می‌شود. در اینجا نکته مهم این است که انتقال حجم بالایی از استیبل کوین‌ها از صرافی به کیف پول دیجیتال به معنای نامساعد بودن و بی‌ثباتی بازار ارز دیجیتال است. در نتیجه نهنگ‌های بیت‌کوین از جایگزین مطمئن‌تری برای نگهداری بیت‌کوین‌ها و ارز‌های دیجیتال استفاده می‌کنند.

معامله صرافی به صرافی

زمانی که تراکنش‌های نهنگ‌های بیت‌کوین از صرافی به صرافی دیگر است، با هدف آربیتراژ انجام می‌شود. به این معنی که می‌خواهند از تفاوت قیمت در صرافی‌های مختلف ارز دیجیتال سود به دست آورند. تغییرات جزئی درقیمت بیت‌کوین باعث ایجاد انگیزه در معامله ‌گران به صورت روزانه نمی‌شود. اما نهنگ‌های بیت‌کوین به دلیل دارا بودن حجم زیاد ارز دیجیتال، سود خوبی به دست می‌آورند.

افزایش شدید فعالیت نهنگ‌های بیت کوین/ باید منتظر چه اتفاقی باشیم؟

گروه فلیپ ساید کریپتو گزارش کرد که تعداد زیادی از سرمایه‌گذاران بیت‌کوین در حدود 6 ماه الی دوسال و نیم به کیف پول دیجیتال خود دسترسی نداشتند. اما اخیرا دارایی‌های بیت‌کوین خود را انتقال دادند. این انتقال از اکتبر سال 2021 شروع شده است. این انتقال از شروع سال جدید در حال افزایش است. در حال حاضر در حدود 60 درصد بت‌کوین‌ها‍  در کیف پول‌های دیجیتال که در ماه قبل فعال شده اند، ذخیره می‌شوند. یکی از اعضای تیم محقق اریک استون اظهار کرد که این انتقال بزرگی است. این انتقال فشار بزرگی برای نوسان قیمت‌ها در بازار ارز‌های دیجیتال خواهد شد. همچنین بیان کرد که از تابستان سال 2018 نگهداری بیت‌کوین‌های فعال در گردش شبکه به 40 درصد رسیده است. فعالیت این کیف پول‌های دیجیتال می‌تواند باعث تاثیر زیادی بر قیمت بیت‌کوین‌ها داشته باشد. علت این امر این است که صاحبان ناشناس این کیف پول‌های دیجیتال، حجم بالایی از بیت‌کوین‌ها را ذخیره کردند. بر اساس داده‌ها، بیشتر از 80 درصد بیت‌کوین‌های استخراج شده  تنها در 1000 آدرس نگهداری می‌شوند. برخی از این کیف پول‌ها نوسانات قیمت بیت‌کوین در دوسال اخیر تاثیری در آنها نداشته است. اما گروه فلیپ ساید کریپتو ادعا می‌کند که با فعالیت مجدد این کیف پول‎‌ها، موقعیت‌های خرید و فروش در بازار ارز دیجیتال و بیت‌کوین را افزایش یا کاهش می‌دهند. استون بیان کرد که فعالیت اخیر این کیف پول‌ها نشان‌دهنده فعالیت دوباره این کیف پول‌های دیجیتال در بازار ارز دیجیتال است. پژوهشگران اذعان نمودند که فعالیت این کیف پول‌ها باعث صعودی شدن بازار شد. اما این دلیلی بر فعالیت صعودی مجدد این کیف پول‌ها نمی‌شود.

نتیجه

دراین مقاله توضیح داده شده است که نهنگ‌های بیت‌کوین تاثیر زیادی در افزایش یا کاهش قیمت بیت‌کوین و ارز‌های دیجیتال دارند. با افزایش پذیرش ارز دیجیتال در بازار جهانی و افزایش قیمت بیت‌کوین، تاثیر نهنگ‌ها بر ایجاد موج شدید در بازار ارز دیجیتال ازبین خواهد رفت.